В конце июня Палата представителей парламента Беларуси приняла во втором чтении, а Совет республики одобрил проект Закона "Об инвестициях", подготовленный при консультативной помощи экспертов Международной финансовой корпорации (IFC) в рамках действующей Программы IFC по улучшению регулирования бизнеса и содействию привлечению инвестиций. Президент подписал этот закон 12 июля.
Закон, в отличие от кодекса, носит рамочный характер и не содержит норм, регулирующих вопросы господдержки инвестиционной деятельности. В нем также отсутствуют имеющиеся в кодексе главы о государственной комплексной экспертизе инвестиционных проектов, о гарантиях правительства под привлекаемые иностранные кредиты, о гарантиях правительства под привлекаемые кредиты банков Беларуси, о государственной поддержке производств, основанных на новых и высоких технологиях, о централизованных инвестиционных ресурсах, об инвестиционных договорах с Республикой Беларусь, разделы о концессиях, специальный раздел о деятельности иностранных инвесторов на территории Беларуси, в том числе коммерческих организаций с иностранными инвестициями, об особенностях направления инвестиций на территорию иностранных государств.
При невключении указанных норм в законопроект его авторы исходили из того, что ряд этих норм должен быть урегулирован другим (специальным) законодательством (например, закон о концессиях, нормы о гарантиях правительства). Кроме того, отдельные нормы утратили свое значение либо не соответствуют лучшим зарубежным практикам, нарушают принцип равенства субъектов инвестиционной деятельности, не относятся к теме закона и т. д. Такие замечания были высказаны экспертами IFC на этапах оценки Инвестиционного кодекса и подготовки проекта закона и учтены Министерством экономики и рабочей группой по подготовке законопроекта.
Закон является рамочным в сфере осуществления инвестиций и закрепляет основные понятия в этой сфере, основные принципы осуществления инвестиций, определяет права и обязанности инвесторов, а также с учетом мирового опыта - гарантии прав инвесторов и способы их защиты. В большинстве своем нормы закона соответствуют лучшим зарубежным практикам, и его принятие следует расценивать как шаг вперед в улучшении инвестиционного климата страны.
Основные нормы закона, в том числе по сравнению с кодексом, следующие.
1. Расширено (уточнено) определение инвестиций. Согласно ст. 1 кодекса под инвестициями понималось любое имущество, включая денежные средства, ценные бумаги, оборудование и результаты интеллектуальной деятельности, принадлежащие инвестору на праве собственности или ином вещном праве, и имущественные права, вкладываемые инвестором в объекты инвестиционной деятельности в целях получения прибыли (дохода) и (или) достижения иного значимого результата.
Согласно ст. 1 закона к инвестициям относятся: любое имущество и иные объекты гражданских прав, принадлежащие инвестору на праве собственности, ином законном основании, позволяющем ему распоряжаться такими объектами, вкладываемые инвестором на территории Республики Беларусь способами, предусмотренными настоящим законом, в целях получения прибыли (доходов) и (или) достижения иного значимого результата либо в иных целях, не связанных с личным, семейным, домашним и иным подобным использованием, в частности:
- движимое и недвижимое имущество, в том числе акции, доли в уставном фонде, паи в имуществе коммерческой организации, созданной на территории Республики Беларусь, денежные средства, включая привлеченные, в том числе займы, кредиты;
- права требования, имеющие оценку их стоимости;
- иные объекты гражданских прав, имеющие оценку их стоимости, за исключением видов объектов гражданских прав, нахождение которых в обороте не допускается (объекты, изъятые из оборота).
В принципе, указанные уточнения имеют позитивный характер, поскольку детализируют понятия и исключают возможность спорного толкования. Так, к примеру, если в кодексе говорилось об имуществе, принадлежащем инвестору "на праве собственности или ином вещном праве", то в законе речь идет о принадлежащем инвестору имуществе "на праве собственности, ином законном основании".
2. Определены отношения, на которые не распространяется действие закона:
- вложение имущества в некоммерческие организации, в отношении имущества которых их учредители (участники) не имеют права собственности или иных вещных прав;
- приобретение ценных бумаг, кроме акций;
- приобретение или строительство гражданами Республики Беларусь, иностранными гражданами и лицами без гражданства жилых домов, жилых помещений для проживания этих граждан Республики Беларусь, иностранных граждан и лиц без гражданства и (или) членов их семей;
- предоставление займов, кредитов и их возврат, размещение банковских вкладов (депозитов).
В принципе, такое нераспространение соответствует мировой практике. В сущности, можно отметить, что закон регулирует преимущественно прямые инвестиции, хотя ряд его норм, конечно же, относится и к портфельным инвестициям. Эксперты IFC и некоторые госорганы настаивали на том, чтобы закон регулировал только прямые инвестиции, однако авторы с этим не согласились.
Здесь уместно будет заметить, что определение прямых и портфельных инвестиций в разных странах несколько различается. По общему правилу, основное различие между этими понятиями заключается в объеме приобретенной инвестором доли (вклада) в уставном фонде коммерческой организации. Так, к портфельным инвестициям можно, например, отнести приобретение инвестором менее 10% доли (вклада), не дающее ему возможности осуществлять контроль над коммерческой организацией.
3. В соответствии с законом инвестиции могут осуществляться следующими способами:
- создание коммерческой организации;
- приобретение, создание, в том числе путем строительства, объектов недвижимого имущества;
- приобретение прав на объекты интеллектуальной собственности;
- приобретение акций, долей в уставном фонде, паев в имуществе коммерческой организации, включая случаи увеличения уставного фонда коммерческой организации;
- на основе концессии;
- иными способами, кроме запрещенных законодательными актами Республики Беларусь.
В принципе, эти нормы существенно не отличаются от соответствующих норм кодекса, хотя и несколько детализируют и уточняют указанные способы по сравнению с кодексом.
4. К основным принципам осуществления инвестиций закон относит следующие (этого не было в кодексе):
- принцип верховенства права;
- равенство инвесторов перед законом, недискриминация;
- осуществление инвестиций добросовестно и разумно;
- недопустимость произвольного вмешательства в частные дела;
- гарантии защиты прав и законных интересов инвесторов в суде и иными способами, предусмотренными законодательством Республики Беларусь, в том числе международными договорами Республики Беларусь. При этом признается приоритет общепризнанных принципов международного права.
Часть этих принципов вытекает из Конституции и Гражданского кодекса, однако включение их непосредственно в текст закона можно считать дополнительной гарантией для инвесторов. Правда, эта гарантия будет работать только тогда, когда и органы государственного управления, суды, да и сами инвесторы, обеспечат их непосредственное и безусловное применение.
Пока же, к сожалению, такие нормы существуют иногда лишь в качестве "картинки", не реализуясь на практике. Так, не всегда оценивается добросовестность и особенно разумность, допускается произвольное вмешательство в частные дела (сколько угодно примеров), есть проблемы дискриминации по форме собственности и т. д.
5. Статья 6 закона вводит следующие ограничения при осуществлении инвестиций: не допускается осуществление инвестиций в имущество юридических лиц, занимающих доминирующее положение на товарных рынках Республики Беларусь, без согласия антимонопольного органа страны, а также в виды деятельности, запрещенные законодательными актами Республики Беларусь. Ограничения при осуществлении инвестиций также могут быть установлены на основании законодательных актов РБ в интересах национальной безопасности (в том числе охраны окружающей среды, историко-культурных ценностей), общественного порядка, защиты нравственности, здоровья населения, прав и свобод других лиц.
В данном случае вызывает опасения то, что указано во втором предложении. Конечно, в законе сложно указать исчерпывающий перечень ограничений, но указанная норма допускает, на наш взгляд, возможность весьма широкого толкования, и, как показывает практика, государственные органы иногда толкуют такие нормы весьма специфически, поскольку, например, под понятие "национальная безопасность" на самом деле можно подогнать многие вещи. Единственное, что здесь будет сдерживающим фактором, - это то, что такие ограничения могут быть установлены на уровне только законодательных актов (законы, декреты и указы).
6. В качестве гарантий прав инвесторов предусмотрены:
- гарантии перевода компенсации и иных денежных средств иностранных инвесторов;
- защита имущества от национализации и реквизиции (эти акции могут осуществляться только на основании закона и с выплатой компенсации). Вместе с тем порядок осуществления таких выплат в законе отсутствует;
- определен порядок разрешения споров между инвестором и Республикой Беларусь, в том числе досудебный порядок, возможность обращения в арбитражный суд, а также в Международный центр по урегулированию инвестиционных споров (МЦУИС);
- возможность получения земельных участков, в том числе в собственность.
7. Инвесторы вправе использовать льготы и преференции при осуществлении инвестиций в приоритетные виды деятельности (секторы экономики) и в иных случаях, установленных законодательными актами Республики Беларусь и (или) международно-правовыми актами, обязательными для Республики Беларусь, в соответствии с законодательством Республики Беларусь и (или) международно-правовыми актами, обязательными для Республики Беларусь.
Некоторые важные рекомендации экспертов IFC не были учтены в окончательной редакции закона. Среди них стоит отметить следующие:
1. Исключение специальной статьи, посвященной определению порядка расчета стоимости и выплаты компенсации в отношении изъятого имущества, являющегося инвестициями, сроков такой выплаты (в согласованном IFC проекте это была ст.10). В принципе, это было одно из самых важных замечаний IFC, обсуждению которого посвящено довольно много времени.
2. Включение специальной ст.17 о праве инвесторов на заключение договоров с Республикой Беларусь. В данном случае имеются в виду прежде всего инвестиционные договоры с Республикой Беларусь, предусмотренные Декретом № 10 от 6.08.2009 г., против чего всегда возражала IFC, полагая, что эта форма не является прогрессивной и ведет к неравенству инвесторов, а также может способствовать коррупции.
3. Включение специальной главы 2, состоящей из четырех статей, посвященной компетенции государственных органов в сфере регулирования инвестиций. Эксперты IFC полагали эти нормы излишними и не имеющими важного значения. Однако во внесенном правительством в парламент законопроекте была тем не менее одна статья, посвященная этой теме, в варианте же, принятом во втором чтении, появилось четыре статьи, определяющих полномочия президента, правительства и других государственных органов.
В данном случае парламент просто учел практику принятия других законов, в которых, как правило, такие нормы присутствуют.
В заключение можно сказать, что, если нормы указанного закона будут безусловно соблюдаться всеми участниками регулируемых отношений, его реализация позволит улучшить инвестиционный климат Беларуси и увеличить приток инвестиций, в том числе иностранных.
Вместе с тем, к сожалению, параллельно с указанным законом на прошедшей сессии Палаты представителей принят в первом чтении проект закона, который можно расценить как ложку дегтя в бочке инвестиционного климата Беларуси.
Имеются в виду изменения в закон о приватизации, согласно которым вводится право представителей государства голосовать от имени миноритарных акционеров, а также право облисполкомов и Мингорисполкома назначать госпредставителей даже в те акционерные общества, созданные в процессе преобразования госпредприятий, акции которых не принадлежат Республике Беларусь и ее административно-территориальным единицам. При этом такие представители будут не только голосовать от имени миноритариев, но и приостанавливать исполнение решений общего собрания акционеров по важнейшим вопросам деятельности общества.
Поскольку эта тема уже широко обсуждается, в том числе в СМИ, на этом не стоит более детально останавливаться. Отметим лишь, что многие специалисты проводят здесь вполне уместную параллель с ранее отмененной "золотой акцией".
Всемирный банк и IFC уже выразили правительству Беларуси свою озабоченность таким решением. На самом деле представляется, что такие нормы способны значительно нивелировать эффект от принятия закона об инвестициях, а также отрицательно сказаться и на приватизации. В связи с этим хочется надеяться, что те люди в государстве, от которых зависит принятие решений, в конце концов учтут все нюансы и примут правильное решение.
